DIPLOMADO EN FINANZAS Y ADMINISTRACIÓN DE INVERSIONES (sirve como preparación del CFA Nivel I)

TEMARIO DEL CURSO DIPLOMADO FINANZAS Y ADMINISTRACIÓN DE INVERSIONES - CFA

Módulo I.Análisis económico. Duración: 24 horas.

Objetivo.

Analizar los factores macroeconómicos y microeconómicos que afectan la administración de inversiones, como: el comportamiento de tipos de cambio, políticas fiscales y monetarias, inflación y desempleo, y análisis competitivo.

Temario:

Análisis Microeconómico

• Elasticidades
• Eficiencia y equidad
• Funcionamiento de los mercados
• La organización de la producción
• Producción y costos

Estructuras de Mercado y Análisis Macroeconómico

• La Competencia Perfecta
• Monopolio
• Competencia Monopolística y Oligopolio
• Mercado de Factores
• Los ciclos económicos
• Oferta y demanda Agregadas

Las Políticas Fiscal y Monetaria

• Dinero y Banca
• Dinero, tasas de Interés, nivel de precios y PIB real
• La Inflación
  • Política Fiscal
• Política Monetaria  

Módulo II. Métodos cuantitativos. Duración: 16 horas.

Objetivo.

Analizar los fundamentos cuantitativos que serán utilizados en otros módulos del programa.

Temario:

• El valor del dinero en el tiempo
• Flujos de Efectivo descontados
• Conceptos estadísticos y rendimientos
• Conceptos de Probabilidad
• Distribuciones de Probabilidad
• Muestreo y estimación
• Pruebas de hipótesis
• Análisis Técnico 

Módulo III.Análisis de  estados financieros.Duración: 16 horas

Objetivo:

Analizar como los diferentes métodos de contabilización de operaciones afectan los estados financieros de una empresa y su impacto en el análisis financiero de las emisoras.

Temario:

Los Reportes Financieros

• Análisis de los Estados Financieros: Una introducción
• Mecánica del Reporte Financiero
• Estándares del Reporte Financiero

El Estado de Ingresos, Hoja de balance y Estados de flujo de efectivo

• Entendiendo el estado de ingresos.
• Entendiendola Hojade balance
• Entendiendo Estado de flujos de efectivo

Inventarios, Activos de largo plazo, Impuestos diferidos y On- and Off-Balance-Sheet Debt

• Análisis de inventarios
• Análisis de Activos de largo plazo.
• Parte I. La decisión de Capitalización
• Parte II. Análisis dela Depreciacióny Deterioro
• Análisis de Impuestos sobre la renta
• Análisis  de financiamiento de pasivos
• Arrendamientos y Off-Balance-Sheet Debt

Técnicas, aplicaciones y normas internacionales de convergencia 

• Técnicas de Análisis Financiero
• Análisis de Estados Financieros: Aplicaciones
• Normas internacionales de convergencia.

Módulo IV. Finanzas corporativas.Duración: 12 horas.

Objetivo:

Analizar los conceptos más importantes en el análisis y presupuestación de capital. Análisis de los principios aplicables de las decisiones de inversión bajo incertidumbre.

Temario:

• Presupuesto del capital
• Costo del Capital
• Administración del capital de trabajo
• Análisis de Estados financieros
• El Gobierno Corporativo de las empresas que cotizan en bolsa:
• Manual de los inversionistas

Módulo V.Análisis de las Inversiones de Capital.Duración: 16 horas.

Objetivo:

Analizar las inversiones en el mercado de activos financieros, así como el análisis del mercado de valores y la teoría de mercados eficientes. Se estudiará la relación riesgo-rendimiento para industrias y empresas. Adquirir las herramientas utilizadas en el análisis fundamental y técnico de inversiones financieras

Temario:

Mercado de Valores

• Organización y Funcionamiento del Mercado de Valores.
• Índices del Mercado de Valores.
• Eficiencia y Anomalías del Mercado

Análisis de la empresa e industria

• Una introducción a la valuación: Parte 1
• Análisis de la industria
• Capital: Conceptos y técnicas
• Análisis de la empresa y valuación de las acciones
• Una introducción a la valuación: Parte II
• Una introducción de los Múltiples Precios

Módulo VI. Análisis de Inversiones de Renta Fija.Duración: 16 horas.

Objetivo:

Analizar los principios de valuación de instrumentos de deuda, así como los factores que afectan el rendimiento de los bonos.

Temario:

• Características de los Títulos de Deuda
• Riesgos asociados con la inversión en Bonos
• Descripción del mercado de bonos y sus instrumentos
• Entendiendo los yield spread
• Política Monetaria en un entorno de los mercados financieros globales
• Introducción ala Valuaciónde los Títulos de Deuda
• Medidas del rendimiento, Tasas Spot y Tasas Forward
• Introducción ala Medicióndel riesgo de las tasas de interés

Módulo VII.Instrumentos derivados.Duración: 12 horas.

Objetivo:

Analizar los modelos de valuación y las características de los mercados de productos derivados.

Temario:

• Mercados de Derivados e Instrumentos Derivados
• Mercados Forward y sus contratos
• Mercados de Futuros y sus contratos
• Mercados de Opción y sus contratos
• Mercados Swap y sus contratos 
• Aplicación de administración de riesgos en  las estrategias de opciones

Módulo VIII. Inversiones alternativas. Duración: 8 horas.

Objetivo:

Analizar los principios utilizados en el análisis de inversiones alternativas como fondos mutuos, hedge funds, en bienes raíces, fondos, capital de riesgo, commodities y derivados de commodities.

Temario:

• Fondos open-end y closed-end
• Exchange traded funds  (ETFs)
• Fondos Mutuos
• Closed end funds
• Bienes raíces
• Capital de riesgo
• Fondos de Cobertura
• Commodities, derivados de commodities
• Instrumentos financieros ligados a commodities

Módulo IX.Administración de Portafolios de Inversión.

Duración: 12 horas.

Objetivo:

Analizar los principios aplicables a la administración de portafolios de inversión, distribución de recursos y diseño de políticas de inversión.

Temario:

• La decisión de asignación de activos.
• Introducción ala Administraciónde portafolios
• Una introducción a los modelos de valuación de activos

Módulo X.Estándares éticos y profesionales.Duración: 8 horas.

Objetivo:

Conocer el código del CFA de Ética y estándares del ejercicio profesional, así como los estándares de desempeño de inversiones globales y los temas relacionados con Gobierno Corporativo y cómo afectan los riesgos de las empresas.

Temario:

• Code of Ethics and Standards of Professional Conduct
• “Guidance” for Standards I–VII
• Introduction to the Global Investment Performance Standards (GIPS)
• Global Investment Performance Standards (GIPS)

Talleres y preparación para el examen de certificación

(los talleres no tienen costo para quienes tomar el programa completo)

Duración: 20 horas

Objetivo:

Práctica para la solución del examen de certificación nivel 1

Temario:

• Aplicación de exámenes tipo
• Solución de ejercicios tipo examen y retroalimentación

Inversión

El programa tiene un precio de $39,717 + iva

Al Contado 10% descuento:

Si el pago se realiza al contado el monto a pagar será $35,746 + IVA

Por Módulos independientes (no hay diploma):

Si se desea tomar algunos de los 10 módulos o el taller, el precio por cada uno será (+ IVA):

Modulo I Análisis económico

Pago: $5,959.00

Módulo II. Métodos  Cuantitativos.

Pago: $4,362.00

Módulo III Análisis de Estados Financieros

Pago: $7,755.00

Módulo IV y V Finanzas Corporativas y Análisis de las inversiones de capital

Pago: $6,957.00

Módulo VI Análisis de Inversiones de Renta Fija

Pago: $4,362.00

Módulo VII y VIII Instrumentos derivados e Inversiones Alternativas

Pago: $5,161.00

Modulo IX Administración de Portafolios y Estándares éticos y profesionales

Pago: $5,161.00

Talleres y preparación para el examen de certificación

Número de horas 20

Pago: $3,992.00

En caso de tomar todo el programa y pagar todos y cada uno de los módulos el taller no tiene costo